在我國，目前證券市場上存在集中競價的現象，那么是否存在集合競價的問題？指數期貨交易的基本原則就是股票指數期貨的交易規(guī)則。

指數期貨，又稱股價指數期貨、期指期貨，是指以股價指數作為標的的一種標準化期貨合同，由各方約定，在某一天內，根據預先設定的股價指數，進行交易。

指數期貨是一種與一般商品期貨交易有著本質上的相似之處。

股指期貨亦有集合競價，但與股票不同，其具體規(guī)則有所不同。

開市集合競價是在開市五分鐘內進行的，頭四分鐘為買入和賣出指令的申報，第二分鐘為集中競價。

以集中競價的方式，以開盤價計算。

開盤集合競價采取最大成交量原則，也就是在該價位上成交的最大成交量。

所有報價超過集合報價的報價均已成交；在集合競價中，所有的賣出申報均已成交；一種與集合競價交易的價格相對應的買賣申報，按照購進和賣出的數量，以較低的一方的報價額進行交易。

指數期貨的連續(xù)報價遵循“價格優(yōu)先，時間優(yōu)先”的原則，類似于A股市場；但是，當出現漲跌幅限制的極端市場時，以漲跌幅限制的價格申報，遵循“平倉優(yōu)先，時間優(yōu)先”的原則。

這是由于股票指數期貨是一種雙向的買賣，因此，投資者可以選擇多倉或空倉。

9:25-9:30是股指期貨交易的集合競價時段。

其中，9:25-9:29是訂單的申報，9:29-9:30是訂單的配對。

《滬深300股指期貨合約》的交易時間：上午9:25-11:30,13:00-15:00，結束交易時間：9:25-11:30,13:00-15:00。

上述內容解答了“是否存在集合競價”的問題。

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